Sisäisen valvonnan olennaisten heikkouksien ja niiden korjaamisen vaikutus tilintarkastuspalkkioihin

2000-luvun alussa ilmentyneet talousskandaalit ja lupaavien yritysten konkurssit vaikuttivat sijoittajien luottamukseen yrityksiin ja tilintarkastajiin. Skandaalien saatossa vuonna 2002 tuli voimaan Sarbanes Oxley- Act of 2002 (SOX), jonka pykälät 302 ja 404 vaikuttivat yritysten sisäisen valvonnan olennaisten heikkouksien raportointiin ja tilintarkastajien vastuisiin lisäämällä sisäisen valvonnan arviointia. Näin ollen sisäisen valvonnan olennaisten heikkouksien ja tilintarkastuspalkkioiden välinen vaikutus kasvoi entisestään. Aikaisemmissa tutkimuksissa on havaittu SOX:iin perustuvan raportoinnin sisäisen valvonnan olennaisista heikkouksista ja tilintarkastuspalkkioiden välinen yhteys, jonka mukaan olennaiset heikkoudet nostavat tilintarkastuspalkkioita. Tässä tutkielmassa selvitettiin tarkemmin tilintarkastuspalkkion muodostumiseen vaikuttavia tekijöitä, esimerkiksi tilintarkastusriskejä ja olennaisiin heikkouksiin vaikuttavia tekijöitä ja raportoinnin vaatimuksia. Tutkielman tarkoituksena oli selvittää sisäisen valvonnan olennaisten heikkouksien korjaamisen, lukumäärän ja peräkkäisten vuosien olennaisten heikkouksien vaikutusta tilintarkastuspalkkioihin. Näistä erityisesti selvitettiin, onko olennaisten heikkouksien korjaamisella merkitsevä vaikutus tilintarkastuspalkkioiden aiheuttamiin kustannuksiin yrityksien näkökulmasta. Tutkimus on toteutettu regressioanalyysilla ja tutkielman aineisto on kerätty yhdysvaltaisista yrityksistä vuosilta 2020–2023. Tilinpäätöstiedot ja taloudelliset tunnusluvut on haettu Orbis- tietokannasta. Tilintarkastuspalkkioihin ja sisäisen valvonnan olennaisiin heikkouksiin liittyvä aineisto on haettu 10-K raporteista Audit Analytics tietokannasta. Lopullisen aineiston koko on 5994 tilikautta. Tutkielman tuloksena löydettiin sisäisen valvonnan olennaisten heikkouksien lukumäärän ja peräkkäisten vuosien nostavan tilintarkastuspalkkioita. Huomattiin myös yrityksien, joilla on organisaation tasoisia olennaisia heikkouksia, tilintarkastuspalkkioiden olevat suuremmat kuin yrityksien, jotka raportoivat tilikohtaisista olennaisista heikkouksista. Peräkkäisten vuosien näkökulmasta saman olennaisen heikkouden toistuminen on tilintarkastuspalkkioita korottava tekijä. Eri heikkouden toistumisella peräkkäisinä vuosina ei löydetty olevan yhteyttä tilintarkastuspalkkioihin. Näiden lisäksi olennaisten heikkouksien korjaamisen jälkeen tilintarkastuspalkkiot pysyvät edelleen korkeina 3 vuoden ajanjaksolla. Havaittu tilintarkastuspalkkioiden nousu voi johtua sisäisen valvonnan olennaisiin heikkouksiin liitetyn tilintarkastajan arvioiman kontrolliriskin ja tilintarkastajan työmäärän kasvusta.