Hyppää sisältöön
    • Suomeksi
    • In English
  • Suomeksi
  • In English
  • Kirjaudu
Näytä aineisto 
  •   Etusivu
  • OSUVA
  • Artikkelit
  • Näytä aineisto
  •   Etusivu
  • OSUVA
  • Artikkelit
  • Näytä aineisto
JavaScript is disabled for your browser. Some features of this site may not work without it.

Subdiffusive fractional Black–Scholes model for pricing currency options under transaction costs

Shokrollahi, Foad (2018-05-29)

 
Katso/Avaa
Artikkeli (3.498Mb)
Lataukset: 

URI
https://doi.org/10.1080/25742558.2018.1470145

Shokrollahi, Foad
Cogent OA, an imprint of Taylor & Francis
29.05.2018
doi:10.1080/25742558.2018.1470145
Näytä kaikki kuvailutiedot
Julkaisun pysyvä osoite on
https://urn.fi/URN:NBN:fi-fe2019102935742

Kuvaus

vertaisarvioitu
Tiivistelmä
A new framework for pricing European currency option is developed in the case where the spot exchange rate follows a subdiffusive fractional Black–Scholes. An analytic formula for pricing European currency call option is proposed by a mean self-financing delta-hedging argument in a discrete time setting. The minimal price of a currency option under transaction costs is obtained as time-step [formula], which can be used as the actual price of an option. In addition, we also show that time-step and long-range dependence have a significant impact on option pricing.
Kokoelmat
  • Artikkelit [3248]
https://osuva.uwasa.fi
Ota yhteyttä | Tietosuoja | Saavutettavuusseloste
 

 

Tämä kokoelma

TekijäNimekeAsiasanaYksikkö / TiedekuntaOppiaineJulkaisuaikaKokoelmat

Omat tiedot

Kirjaudu sisäänRekisteröidy
https://osuva.uwasa.fi
Ota yhteyttä | Tietosuoja | Saavutettavuusseloste