Hyppää sisältöön
    • Suomeksi
    • In English
  • Suomeksi
  • In English
  • Kirjaudu
Näytä aineisto 
  •   Etusivu
  • OSUVA
  • Artikkelit
  • Näytä aineisto
  •   Etusivu
  • OSUVA
  • Artikkelit
  • Näytä aineisto
JavaScript is disabled for your browser. Some features of this site may not work without it.

Forecasting the volatility of biofuel feedstock prices : the US evidence

Dutta, Anupam; Junttila, Juha; Uddin, Gazi S. (2019-02-25)

 
Katso/Avaa
article (973.1Kb)
Lataukset: 

URI
https://doi.org/10.1002/bbb.1981

Dutta, Anupam
Junttila, Juha
Uddin, Gazi S.
Wiley
25.02.2019
doi:10.1002/bbb.1981
Näytä kaikki kuvailutiedot
Julkaisun pysyvä osoite on
https://urn.fi/URN:NBN:fi-fe202003269449

Kuvaus

vertaisarvioitu
Tiivistelmä
Given that, nowadays, 40% of the US corn crop is used for biofuel production, there is a growing concern that the rise in biofuel production might lead to an increase in food prices. However, it is also obvious that significant growth in biofuel use has minimized the demand for fossil fuel and has hence reduced the volume of carbon emissions. It is therefore crucial to model corn market volatility precisely because such an estimate could play a vital role in stabilizing food and biofuel market prices. For this purpose, we consider using the information content of the corn implied volatility (CIV) index to predict the corn futures market return volatility. Using symmetric and asymmetric GARCH‐class models, we find that the CIV index provides additional information beyond what is contained in the historical volatility of the corn market returns, and the information provided by the CIV index improves volatility forecasts for the US corn market. These findings could be extremely useful for energy market participants.
Kokoelmat
  • Artikkelit [1916]
https://osuva.uwasa.fi
Ota yhteyttä | Tietosuoja | Saavutettavuusseloste
 

 

Tämä kokoelma

TekijäNimekeAsiasanaYksikkö / TiedekuntaOppiaineJulkaisuaikaKokoelmat

Omat tiedot

Kirjaudu sisäänRekisteröidy
https://osuva.uwasa.fi
Ota yhteyttä | Tietosuoja | Saavutettavuusseloste